Raiffeisen Bank semnează un acord de 1 miliard de euro cu compania de reasigurare Munich Re pentru o securitizare sintetică bazată pe un portofoliu de credite retail

Raiffeisen Bank a finalizat cu succes o tranzacție de securitizare sintetică în valoare de 1 miliard de euro, realizată în parteneriat cu Munich Re, una dintre cele mai mari companii de reasigurare din lume. Operațiunea este structurată pe un portofoliu de credite de nevoi personale negarantate și marchează o premieră pe piața locală, fiind cea mai mare securitizare sintetică de acest tip și prima securitizare sintetică din România având ca activ suport un portofoliu de expuneri retail.

Colaborarea cu Munich Re va permite Raiffeisen Bank să își intensifice activitatea de creditare în conformitate cu strategia sa de a susține dezvoltarea unei economii reziliente, competitive și inovatoare în România, spun reprezentanții Raiffeisen.

“Pionieratul acestei noi clase de active pe piața tranzacțiilor de SRT (Transfer Semnificativ al Riscului) din România evidențiază sustenabilitatea modelului nostru de afaceri și cadrul solid al băncii de administrare a riscurilor. Noul parteneriat cu Munich Re reprezintă un pas important în strategia noastră de a susține dezvoltarea economiei românești și de a sprijini succesul clienților noștri la o scară mai mare.”, subliniază Alina Rus, CFO, Raiffeisen Bank.

Tranzacția este structurată pe un portofoliu de credite personale negarantate în valoare totală de 5,05 miliarde lei (aproximativ 1 miliard de euro). Portofoliul de credite securitizate va rămâne în bilanțul Raiffeisen Bank și este împărțit în trei tranșe de risc: senior, mezanin și junior.

În cadrul tranzacției, riscul de credit al tranșei mezanin este transferat printr-o garanție financiară către Munich Re prin intermediul subsidiarei sale de asigurări specializate Great Lakes Insurance S.E.

“Pe parcursul procesului de structurare a tranzacției, am dobândit o înțelegere mai amplă a fundamentelor solide ale pieței românești și a practicilor robuste de gestionare a riscurilor de către bancă. Această tranzacție consolidează și mai mult relația noastră de lungă durată cu grupul Raiffeisen, cu care am colaborat în tranzacții SRT de succes în multiple jurisdicții.”, adaugă Michael Heckl, Director al filialei irlandeze a Great Lakes Insurance S.E.

Oficialii băncii estimează că tranzacția va avea un impact pozitiv inițial de aproximativ 110 puncte de baza asupra ratei fondurilor proprii de nivel 1 de bază, respectiv 220 puncte de bază asupra ratei MREL la nivel consolidat pentru Raiffeisen Bank România.

”Securitizările sintetice reprezintă un instrument important pentru gestionarea în mod eficient a capitalului și susținerea intermedierii financiare. Dezvoltarea unei piețe eficiente de securitizare poate îmbunătăți accesul la finanțare pentru sectorul nefinanciar, prin reducerea costului și creșterea vitezei de rotație ale capitalului băncii. Acest parteneriat inovator cu Munich Re este un reper important în acest sens, punând bazele pentru continuarea dezvoltării pieței de SRT din România prin diversificarea și extinderea bazei de investitori.” concluzionează Romulus Mircea, Director Executiv Trezorerie, Raiffeisen Bank.