De unde fac băncile profituri record în pandemie, în condițiile în care dobânzile sunt încă mici? Băncile au dat drumul la provizioane, adică le trec pe venituri. Din dobânzile la credite, veniturile încasate de bănci au scăzut cu 2% după 9 luni/2021, iar cheltuielile cu dobânzile la depozite scad cu 19%

♦ În criza pandemică băncile eliberează deja provizioane și își cresc profiturile cu 20-60%, în timp ce după criza anterioară pornită din 2009, băncile au avut ani cu pierderi ♦ Creșterea veniturilor nete din dobânzi este de doar 2%, la 11,8 mld. lei ♦ Profitul net la nivelul sistemului bancar românesc a atins după nouă luni din 2021 un nivel record de peste 6,4 mld. lei.

O serie de bănci mari pre­zen­te pe piața românească au raportat creșteri consis­ten­te ale profiturilor în pri­mele nouă luni din 2021, de 20-60% față de câștigurile din aceeași perioadă din 2020. Iar profitul la nivelul sistemului bancar a atins un record de peste 6,4 mld. lei. Întrebarea este de unde fac băn­cile profituri record în pandemie în con­dițiile în care dobânzile sunt încă mici.

O influență importantă asupra creșterii câștigurilor băncilor a venit din costuri mai mici cu riscul, respectiv din reversarea unor pro­vizioane, adică trecerea acestora pe ve­ni­turi, după ce anul trecut costurile mari cu ris­cul, respectiv banii puși deoparte pen­tru aco­perirea creditelor neperformante po­ten­țiale, presau pe câștigurile băncilor. Proble­ma este dacă nu cumva băncile dau pre­matur drumul la provizioane, în condi­ți­ile în care ce este mai greu poate nu a trecut.

Veniturile nete din dobânzi, cea mai importantă resursă de profit a băncilor, au con­tinuat să crească și în primele nouă luni din 2021, însă rata de majorare a ajuns la doar 2,1%, până la 11,8 mld. lei, în con­di­țiile în care creditarea a crescut cu un ritm mediu de 9,5%, după cum reiese din datele trans­mise de BNR la solicitarea ZF.

Băncile au încasat în nouă luni din 2021 ve­nituri din dobânzile percepute pentru cre­ditele acor­date de aproximativ 14,1 mld. lei, în scădere cu 2% față de nivelul înca­să­rilor din 2020. Astfel, se observă că venitu­rile din do­bânzi au intrat pe scădere după ce în 2020 creșteau.

Pe de altă parte, cheltu­ielile instituțiilor de credit cu dobânzile plătite clienților pentru depozite au fost în primele nouă luni din 2021 de circa 2,3 mld. lei, în scădere cu 18,7% comparativ cu 2020.

Cheltuielile cu dobânzile remunerate de bancheri pentru depozitele clienților au fost de circa 6 ori mai mici decât sumele încasate din dobânzile la credite.

Marjele ridicate rămân o trăsătură defi­ni­to­rie a modelului de funcționare a secto­ru­lui bancar românesc, după cum a ob­servat și BNR în rapoartele publicate. În timp ce dobânzile medii remunerate de bănci la depozite au ajuns să fie compa­ra­bile și la firme și la populație, osci­lând în ju­rul a 1-2%, pe segmentul împru­mu­turilor diferențele sunt mai evidente, companiile re­ușind să negocieze dobânzi me­dii mai mici la credite în raport cu persoanele fizice.

În aceste condiții, pe segmentul popu­lați­ei marjele de câștig ale băncilor sunt aproxi­mativ duble față de cele pentru companii.

Băncile prezente pe piața locală au practicat în primul semestru din anul 2021 pe segmentul companiilor un nivel al marjei de câștig – diferența dintre dobânda activă la creditele noi în lei și dobânda pasivă la depozitele corporate noi în lei – cuprins între 3 și 3,51 puncte procentuale, comparabile cu nivelurile din S1/2020, potrivit datelor BNR. Pe de altă parte, marja între dobânzile la creditele noi și depozite noi pe segmentul populației este aproape dublă, oscilând între 5 și 6 puncte procentuale.

Până acum, câștigurile mari obținute de instituțiile de credit au fost corelate cu ascensiunea creditării și a economiei. În primele nouă luni din 2021 creditarea totală a făcut un salt mediu de 9,5% față de 2020, până la un sold de peste 314 mld. lei. Economia s-a revigorat în prima jumătate a anului, PIB crescând cu 6,5% față de S1/2020 pe serie brută și cu 6,2% pe serie ajustată sezonier. Dar, datele Institutului Național de Statistică publicate recent arată un avans al PIB în T3 față de T2 de doar 0,3%, în vreme ce, în trimestrul al treilea față de T3/2020 creșterea a fost de 7,2%, iar pe primele trei trimestre, an/an, de 7,1%.

Veniturile din activitatea de creditare sunt principala sursă de câștig pentru bănci, mai mult de jumătate din veniturile totale venind din dobânzi. Însă și comisioanele sunt o componentă importantă în structura veniturilor băncilor.

Veniturile nete din comisioane ale băncilor au ajuns după primele nouă luni din acest an la 3,3 mld. lei, fiind în creștere cu 20,1% față de 2020, după ce anul trecut au fost în scădere.

Pe lângă avansul creditării, marja mare dintre dobânzile la credite și depozite și îmbunătățirea calității portofoliilor, și veniturile din comisioane au susținut majorarea profiturilor raportate de bănci.

Sistemul bancar românesc, care numără 34 de bănci, a obținut în primele nouă luni din 2021 un profit net record de peste 6,4 mld. lei, cu circa 43% pest câștigul obținut în aceeași perioadă a anului trecut, potrivit datelor preliminare ale BNR.

Profiturile cumulate ale celor mai mari trei bănci din România – Banca Transilvania, BCR și BRD – au totalizat 3,5 mld. lei în intervalul ianuarie – septembrie 2021, peste nivelurile din 2020, reprezentând mai mult de jumătate din câștigul întregului sistem bancar, respectiv 53%.

Banca Transilvania, cea mai mare instituție de credit după active de pe piața bancară românească, a fost în primele nouă luni din 2021 pe locul 1 și în topul celor mai mari profituri, cu un câștig net record de 1,47 mld. lei, în creștere cu 63,5% comparativ cu câștigul din aceeași perioadă din 2020, perioadă marcată puternic de pandemia COVID-19. Câștigul obținut de Banca Transilvania în primele nouă luni din 2021 este cel mai mare din aceeași perioadă din ultimul deceniu.

În cazul grupului BCR, care include a doua cea mai mare bancă de pe piața locală, profitul net obținut în primele nouă luni din 2021 a ajuns la 1,14 mld. lei (232,5 mil. euro), în creștere cu 35% față de câștigul din primele nouă luni din 2020, în condițiile creșterii creditării și a veniturilor, dar și ca urmare a alocării de costuri cu riscul mai reduse.

Locul 3 pe podium în topul profitabilității băncilor mari i-a revenit BRD-SocGen, a treia bancă de pe piața locală după active, care a reușit să obțină în primele nouă luni din 2021 un profit net de 886 mil. lei, în creștere cu 23,3% față de rezultatul din acceași perioadă din 2020, perioadă marcată de debutul crizei COVID-19, ascensiunea câștigului din acest an fiind influențată atât de costul riscului pozitiv, cât și de avansul creditării.