Paco Rabanne s-a listat la bursă în cel mai mare IPO european de anul acesta, care evaluează gigantul Puig din spatele brandului la 13 mld. euro

Acțiunile grupului spaniol de frumusețe Puig și-au șters câștigurile inițiale din timpul tranzacțiilor și au închis la prețul de ofertă de 24,50 euro, oferind un debut discret pentru cea mai mare ofertă publică inițială din Europa din acest an.

Acțiunile companiei cu sediul la Barcelona au deschis în creștere și au urcat până la 26,50 euro vineri, înainte de a se retrage.

După doi ani de încetinire a ofertelor publice inițiale, Europa a înregistrat un început mai bun de an pentru listări. Cu toate acestea, revenirea pieței a fost mai lentă.

Oferta publică de vânzare, care evaluează Puig la 13,9 miliarde de euro, a fost suprasubscrisă de mai multe ori, a declarat compania din spatele mărcilor de parfumuri și machiaj, de la Rabanne la Charlotte Tilbury. Grupul se aștepta la o evaluare cuprinsă între 12,7 și 13,9 miliarde de euro.

Puig a strâns 2,6 miliarde de euro în capital nou prin emiterea a 106,5 milioane de acțiuni. Oferta totală poate crește la 3 miliarde de euro dacă se exercită integral o opțiune de supraalocare.

În ciuda recepției discrete, listarea la Barcelona și pe alte burse spaniole poate alimenta în continuare dinamica pieței europene a ofertelor publice inițiale, după ce acțiunile grupului european de capital privat CVC Capital Partners au crescut în prima zi de tranzacționare săptămâna trecută, în urma unei oferte publice inițiale mult așteptate.

 „Cheia este că bifează toate căsuțele”, a declarat François-Xavier de Mallmann, președinte al departamentului de investiții bancare de la Goldman Sachs, care a lucrat îndeaproape cu Puig la IPO-ul său. „Este o companie grozavă într-un sector în creștere … am fost întâmpinați cu o cerere puternică din partea tuturor tipurilor de investitori”.

Spre deosebire de alte imperii conduse de familii, Puig, cu sediul în Barcelona, intenționează să nu transmită controlul afacerii către următoarea generație. Directorul general și membru al celei de-a treia generații a familiei, Marc Puig, a declarat că întreprinderile deținute de familie se confruntă cu „capcane” pe care investitorii externi și controlul extern le-ar putea ajuta să le evite. El a declarat că a patra generație – inclusiv copiii săi – nu va avea niciun rol în conducerea companiei.