Javier Garcia del Valle, CEO Happy Tour: „Happy Tour este de vânzare, dar nu au existat niciodată discuții avansate referitoare la o potențială tranzacție”

Potrivit CEO-ului Happy Tour, anul trecut, veniturile companiei au ajuns la la 54 de milioane de euro în România; la nivel consolidat (incluzând afacerile companiei din Bulgaria și Turcia), acestea se plasează la la 58-59 mil. euro. Totodată, profitul operational al companiei se plasează la circa 1 milion de euro.

Javier Garcia del Valle spune că zvonurile de anul trecut referitoare la o posibilă tranzacție între Happy Tour și un competitor local sunt false. „Anul trecut au existat zvonuri referitoare la faptul că un competitor local a făcut un due dilligence al Happy Tour, nu este adevărat; acel lucru nu s-a întâmplat niciodată, nicio companie românească sau străină nu a început sau inițiat conversații pentru achiziția companiei. Nici în acest moment nu suntem implicați în niciun fel de conversații, negocieri, acțiuni proactive de vânzare a companiei.  Nu știu când vom vinde compania, dacă mă duc la birou și vine cineva cu o ofertă, este posibil ca acest lucru să se întâmple.”

În ceea ce privește exitul de anul trecut al lui Mircea Vladu, care deținea 4,99%  din acționariatul Happy Tour, el spune: „Nu am cumpărat acțiunile lui Mircea Vladu, el a vândut acțiunile către Happy Tour – era acționar minoritar în structura de acționariat a Happy Tour; din anumite motive, a spus că vrea să iasă din companie. El ne a întrebat dacă vrem să cumpărăm acțiunile, nu invers; acțiunile lui nu au fost cumpărate de acționari, de compania însăși și scoase de pe piață – am redus capitalul pentru a reduce participația lui Vladu, așteptăm aprobarea, iar apoi vom crește capitalul din nou.” 

De asemenea, el spune că evaluarea companiei speculată în piață anul trecut, odată cu ieșirea din acționariatul companiei al acestui acționar minoritar, de 3 milioane de euro, nu este reală. „Dacă aceasta ar fi valoarea companiei, m-aș duce la bancă și aș cumpăra-o imediat. Valoarea companiei este cât este dispusă o altă companie să plătească. În fiecare tranzacție există diferite metode de a calcula valoarea companiei, una dintre ele este multiplii de EBITDA.”

Javier Garcia del Valle spune că, în pofida faptului că Happy Tour nu este liderul pieței de turism din punctul de vedere al cifrei de afaceri, el spune că valoarea este dată de alți factori cheie, interesanți pentru potențialii investitorii: „Nu cred că factorul cheie este cifra de afaceri, ci stabilitatea, onestitatea, transparența, să acționezi conform legii, să plătești taxe, un lider este urmat de alții, setează trendurile în piață, este cineva care este urmărit de competitori, Happy Tour este unul dintre lideri – astfel, din punctul meu de vedere, valoarea companiei ar trebui să fie o sumă formată din două cifre.”

De asemenea, CEO-ul Happy Tour subliniază faptul că modul în care sunt raportate cifrele la Registrul Comerțului nu este relevant pentru businessul Happy Tour; aceste cifre referindu-se la profiturile nete sau pierderile nete – și nu la cele operaționale; valorile nete fiind influențate de factori precum deprecierile, amortizările, impactul referitor la rata de schimb valutar – „care este uriaș, leul nu ajută”.

Javier Garcia del Valle spune că cel mai probabil, compania pe care o conduce va fi cumpărată de o altă companie străină, care nu are încă operațiuni în România. „Nu cred că o companie prezentă pe piața locală să facă achiziția – nu cred că au resursele, în plus, competitorii mari au deja un nume bun în piață, astfel că nu văd rostul unei astfel de achiziții. Eu văd cumpărătorul într-o companie străină care să vină din afară, este interesant pentru o companie din afara UE să vină în UE sau din Europa de Vest sau Centrală  să se extindă pe cele trei piețe pe care suntem prezenți prin cumpărarea Happy Tour – pot prelua astfel organizația, care este bine pregătită – cu cifre exacte, auditate – pentru un străin este mai ușor să preiei acest tip de companie, decât să iei câte o câte companie în fiecare dintre aceste trei țări.”

Javier Garcia del Valle spune că businessul companiei evoluează foarte bine: compania și-a majorat anul trecut vânzările din România am cu mai mult de 10%,în Bulgaria, cu 40% și în Turcia, cu peste 200%.  „Per ansamblu, am crescut, consolidat, cu mai mult de 15%.”  Divizia de corporate travel a generat mai mult de 60% din totalul vânzărilor; în business travel, compania și-a crescut cu aproximativ 20% numărul de clienți. „Avem clienți din energie, IT, pharma, retail, creștem în continuare – spre exemplu,  am semnat recent un nou contract, de mai mult de 600.000 de euro.”

În ceea ce privește divizia de evenimente (MICE) compania a înregistrat o creștere de 20% față de anul anterior, iar pe segmentul leisure compania și-a crescut de asemenea câștigurile cu două cifre.

Happy Tour/FCM Travel Solutions este deținută de fondul de investiții GED Capital și parte din Happy Tour Group – cel mai mare jucător de pe piața de turism din România, cu o rețea de 83 de agenții proprii și asociate, numărând 94 de puncte de vânzare, în 52 de orașe din România, Turcia, Bulgaria și Republica Moldova.